今天的文章我们将围绕以下话题进行讲解：
第一个，连续两年基金数量井喷，但是股市又不涨，这个问题怎么去理解。
第二个，很多朋友关心奥密克戎毒株的传播，以及土耳其股市崩盘的问题，会对全球的金融市场造成多大的冲击，这个我们来探讨一下。
第三个，赛道股连续回调，那么新能源车、光伏这些产业的大逻辑还在不在，如果在，那么哪些问题是选股时必须要注意的。
好的，现在我们来说第一个问题。根据最新披露的数据显示，截至12月21日，今年以来已有只新基金成立，已经超过了年全年的只，创下历史新高。
新发基金规模已经达到了2.91万亿元，距离3.12万亿份的历史最高值只差一点点的。那么历史最高值是什么时候创出来的呢？年。
大家想一想，这两年，上面在基金这一块，是不是经常在提这么一个说法，推动居民储蓄借道权益基金入市。
现在来看，数据说明了问题。
那么有的朋友肯定会非常好奇，年上证指数涨了30个百分点，但是整个年，指数却维持在点左右的区间里震荡，有人更是戏称，-能玩十年。那么到底发生了什么呢？
第一个，大家看看这这两年A股市场发生了什么大事，科创板，北交所，注册制，专精特新，融资需求在不断增加，可以说，这个才是推动居民储蓄入市的根本原因。
换而言之，作为一种商品，股票的供求关系并没有因为基金数量的井喷而发生重大变化。
第二点，年其实股市并不是没有涨，而是分化很严重。比如我们看锂电池概念，光伏概念，都涨到天上去了。为什么呢？为什么年炒核心资产，炒题材呢？
核心原因，之前的视频和文章中说过很多次，疫情来了，资金都往大企业跑，因为经营有保障，不会轻易倒闭；但是疫情走了，资金就都往成长型公司走，因为高增长。
那么有人肯定会问，在现在的一个高点，锂电池和光伏是不是到顶了，这个问题我们等下再聊，包括我们看光伏概念指数，在年有过一个非常诡异的高点，这里面都是有问题的，等下我们说第三个问题的时候会再说。
第三点，这个就涉及到技术或者心理了。年有一个百年不遇的黑天鹅，造就的黄金坑，再加上几十年不遇的美联储疯狂放水，金融市场的重大事件很多，机会也多。
但是年，没有这样的事件了，那么大家就把眼光更多地投向了一些技术性和心理性的东西。
比如这个点位，今年以来一共碰到了三四次，每一次都是碰到就下来。难道每一次刚好在这个点位都有消息面或者基本面的变动吗？当然不是。
技术分析里面有一种压力位和支撑位的说法，就是基于股市的共识。
大家想一想，如果你是一名掌握几十亿资金的机构主管，你会在的时候空仓观望，等涨到了满仓杀入吗？当然不会，不但大资金不会，稍有经验的散户都不会这样做。
包括现在也是这样，在一个上涨周期已经接受，回落周期刚刚开始的情况下，如果没有极为特殊的基本面变动，那么很难有资金不断追高买入，越涨越买的，所以之前我建议大家，反弹碰到了5日线这些位置，就要小心了。
第二个问题，土耳其股市崩盘，奥密克戎毒株传播，这两个是很多朋友现在比较担心的外围风险因素，怕这两件事会蔓延过来，导致风险。
那么我们先说结论，没有必要害怕。
先说疫情问题。昨天的视频中，我们已经说了，我们国家的权威部门发表报告，试验证明，三针疫苗对于奥密克戎的功效并没有明显降低。
今天又有一个好的消息出来，国产抗新冠药来了，注意，是治疗新冠的药物，而不是疫苗。“药物采取静脉滴注的方式，整个过程前后40分钟，注入体内后马上起效”。
换而言之，在疫情这条线上，我们要看到，虽然总有起伏波动，但是全世界尤其是我们国家的情况，是在不断向好发展的。
再来说土耳其的问题。一般如果一国的金融风暴要席卷全世界，是要有几个条件的：
第一，这个经济体在全世界的地位要比较高，比如说年，美国一个次级贷危机，很快就发展成了波及全世界的金融危机。但是津巴布韦货币5个月时间贬值了10亿倍，你看哪个大国经济受到影响了吗？
第二个呢，这个经济体或者一整个区域，它的经济都与全世界紧密相关。比如97年东南亚金融危机，我们国家严阵以待，还在香港跟索罗斯打了一仗，动用了一个国家的力量才把他打败，这个好多朋友都听说过。
目前来看，土耳其的股市崩溃，显然没有风险外溢到全世界的能力。
土耳其股市的崩溃是怎么发生的呢？其实跟去年美股、韩国股市等因为疫情熔断是不一样的。
之前我们讲美联储加息和美债收益率飙升这样的议题的时候经常提到一句话，美元升值，会让很多弱小的经济体面临极大的压力。为什么呢？
美元升值，比如你是持有土耳其股票的投资者，你会发现土耳其的货币越来越不值钱，你可能会选择把股票卖了，把钱再换回美元。
这样，越来越多的人去抛售土耳其的股票和货币，就会引发什么问题？一方面，土耳其货币贬值，在国际上购买力下降。另一方面，土耳其国内流通的货币越来越多，物价飞涨，通货膨胀。
为什么土耳其会发生这种情况呢？前段时间，美联储带头，全世界的央行都开始进入一个加息周期，去把为了应对疫情放的这些水收回来。
但是土耳其这个国家很有意思，总统跟央行行长不对付，年以来，已经撤换了三个央行行长。土耳其现在不但没有跟随全世界的脚步去加息，反而在降息。
目前，全世界范围内，可以无视美元回流压力，不加息升准，反而降息降准的经济体，只有一个，就是我们。但是我们之所以这么做，是有实力做后盾的。
你索罗斯一个人可以打垮几个国家，但是中国在97年就没有输过，更不要说现在了。
你想去抛售人民币，抛售A股，有几个经济体或者财团有这个实力？而且国家的发展也是不一样的，我们的经济发展好，能为投资者创造效益，谁跟钱有仇呢？所以关于土耳其的问题，大家也没有必要担心。
最后，说一下关于景气赛道的问题。其实在过去几个月来，坚定持有景气赛道，比如锂电池或者光伏的朋友，应该就没有亏钱的。但是前段时间追高买入的朋友，现在肯定犯嘀咕，这个逻辑还在不在。
时间所限，我们今天简单说两个方向。一个是锂电，一个是光伏。
锂电池方面，今天有两则新闻。宁德时代考虑在波兰建设20亿欧元的电池工厂，比亚迪与韩国双龙汽车签约联手研发动力电池。另外，锂电原材料再度涨价。
涨价的品种，甚至包括前面我们所讲过的，在衰退期的钴材料和三元材料。这个说明什么问题？行业景气度非常高。
很多企业根本等不及电池更新换代，只要有电池用，就先订购。所以锂电或者说新能源车这个方向，我认为到顶的可能性并不大。
包括一些代表型的头部公司，大家不要犯那种，涨上去拍大腿追高买入，跌下来被吓坏不敢买的错误了。
光伏方面，这个有一些值得说的。前段时间，我们在多个视频中说过，硅片硅料产能过剩进入降价周期将不可避免，这对于行业上游是利空，对于行业下游是利好。
之前我们说过一个数据，年光伏的装机量是不及预期的，其中一个重要的原因就是原材料涨价。而原材料涨价的原因不是缺原材料，而是因为碳中和限产缺产能。现在新文件指出，生产新能源材料的碳排放，不再计入排放限制了，所以产能很快就能恢复。
业内对于今年全球光伏装机量预计是GW左右，对于明年的预计，比较中性的也有GW以上。
其实大家打开光伏概念指数去看的话，会有一个很有意思的地方，在年有一个非常高的高点，有的朋友会说，年大牛市，所有股票都涨啊。没错，不过光伏有一个比较特殊的地方。
之前光伏发电成本远远高于火电，全世界都在进行补贴，年、年，我国对光伏行业的补贴是一个高点。等到了年，新*，我国的光伏补贴大幅退坡。所以18、19年的光伏装机就很低。
但是年，正式取消补贴，这个消息出来之后，不但股市没有跌，装机量还在大增，这是为什么呢？
因为光伏发电技术进步，终于可以平价上网了。光伏发电这个领域，有个很特别的地方，每过几年，太阳能转化率达到一个瓶颈期之后，就会有一个技术迭代。
依次来说，分别是铝背场电池、PERC电池。现在传统的PERC电池，也遇到了瓶颈。未来主要的发展路线有两个。其中，TOPCON的优势是成本低，HJT的优势是性能高。
目前业内普遍认为，TOPCON和HJT将会在相当长一段时间内共存；但是一旦技术突破成本下降，HJT电池的发展潜力更大。
以上都是个人观点，并非操作建议；请谨慎参考，感谢阅读。
